徐工机械387亿元吸收合并控股股东徐工有限,年营收或超千亿
澎湃新闻记者 王晶晶
历时一年,工程机械行业龙头企业整体上市完成关键一步。
5月27日,徐工集团工程机械股份有限公司(徐工机械,000425)公告称,徐工机械发行股份吸收合并徐工集团工程机械有限公司(下称,徐工有限)已通过我国***并购重组委审核,本次交易规模386.86亿元。按照发行**5.55元/股计算,发行股份数量为69.7亿股。
5月30日,徐工机械开市起复牌,当日开盘报5.55元/股,收盘报5.4元/股,下跌3.23%,总市值423.02亿元。
业内认为,这是目前国内装备制造行业规模最大的吸收合并交易。本次交易后,徐工有限持有的全部徐工机械股票将被注销。徐工机械的每股收益将由0.71元降至0.69元。
徐工有限是徐州工程机械集团有限公司(下称,徐工集团)业务最核心、历史最悠久的重要企业,是国企**“双百企业”,江苏省首批混合所有制**试点企业。旗下业务板块囊括起重机械、铲运机械、挖掘机械、矿业机械、混凝土机械以及道路机械。
根据5月17日披露的吸收合并草案,徐工机械拟向徐工有限全体股东(徐工集团等17家企业)发行股份吸收合并徐工有限。徐工有限旗下挖掘机械、混凝土机械、矿业机械、塔式起重机等工程机械生产配套资产将整体注入徐工机械。同时,徐工机械将作为存续公司承继及承接徐工有限全部资产、负债、业务、人员及其他一切权利与义务。
澎湃新闻了解到,本次交易前,徐工有限持有徐工机械38.11%股权,为徐工机械的控股股东;交易完成后,徐工集团成为上市公司的控股股东及实际控制人。
据了解,徐工机械于2021年4月7日披露了吸收合并徐工有限的重组预案,11月这一资产重组有关事项获国资委批准、股东大会通过、***受理;2022年3月和5月,徐工机械分别完成了***第一、二次反馈意见回复,并发布了《徐工机械吸收合并徐工有限暨关联交易报告书(草案)》
徐工集团表示,此次吸收合并暨关联交易事项的顺利过会,标志着“新徐工”呼之欲出。
安信证券研报显示,根据吸收合并暨关联交易报告书备考数据,徐工有限整体上市后,预计2021年度上市主体收入、归母净利润规模分别为1167.7亿元、82.1亿元,分别较交易前增长38.47%、46.19%。
“新徐工”或重排A股工程机械上市企业“座次”。
业绩方面,财报数据显示,2021年三一重工股份有限公司(三一重工,600031)实现营收1061.13亿元,净利润120.3亿元;中联重科股份有限公司(中联重科,000157)实现营收671.31亿元,净利润62.7亿元;徐工机械实现营收843.28亿元,净利润56.15亿元。
2022年一季度,三一重工实现营收200.77亿元,净利润15.9亿元;中联重科实现营收100.12亿元,净利润9.06亿元;徐工机械实现营收200.34亿元,净利润14.05亿元。
综合来看,徐工机械2021年营收超中联重科近200亿元,2022年一季度营收超中联重科两倍,和三一重工的差距不到1亿元。安信证券预估,徐工有限整体上市后,新上市主体2021年收入将超过三一重工。净利润方面,徐工机械今年一季度数据超过中联重科,接近三一重工。
盈利能力方面,Wind数据显示,2022年一季度三一重工、中联重科、徐工机械的毛利率分别为22.2%、20.07%、15.23%,净利率分别为8.2%、9.3%、7.1%。
安信证券表示,徐工有限整体上市有望增强上市主体盈利能力。
一方面,挖掘机、塔机等高毛利率资产注入,优化了产品结构。对比徐工有限和当前的上市主体徐工机械,2019-2021年,徐工有限毛利率分别高出徐工机械5.22%、5.65%、5.22%,主要系未上市资产中,占相对比较高的挖机、塔机、混凝土机械业务毛利率水平分别约为30%、20%、17.5%,高于徐工机械综合毛利率水平。
另一方面,整体上市有利于规模化生产降本。生产规模扩大的同时,上市公司可以通过集中采购、梳理供应商关系、统筹设计提高材料利用率等方式实现有效成本控制。
目前,徐工机械的毛利率水平远低于三一重工和中联重科,新上市主体能够提振多少还待市场验证。
市值方面,业内普遍认为徐工机械的市值与其行业地位不相匹配。
截至5月30日收盘,三一重工报16.79元/股,总市值1426.02亿元;中联重科报5.88元/股,总市值510.27亿元。徐工机械总市值423.02亿元,不及另外两家龙头。
5月10日,在2021年度暨2022年一季度网上业绩说明会上,徐工机械总裁陆川表示,公司高度重视市值管理,已将其列入公司“十四五”规划。
责任编辑:李跃群
校对:刘威
一 公司基本情况速览总股本:1.879亿 总发行量 :4690万 发行**:10.69元 募资总额:5.01亿发行市盈率:20.42倍 行业市盈率:19.12倍所属行业:燃气生产和供应 所属区域:陕西
美能能源(001299)12月6日主力资金净买入1125.28万元
截至2022年12月6日收盘,美能能源(001299)报收于27.53元,上涨2.92%,换手率39.8%,成交量18.67万手,成交额5.05亿元。12月6日的资金流向数据方面,主力资金净流入112
截至2022年11月8日收盘,美能能源(001299)报收于22.69元,上涨3.18%,换手率71.38%,成交量33.48万手,成交额7.75亿元。资金流向数据方面,11月8日主力资金净流出399
专访美能能源董事长晏立群:紧随绿色低碳能源**大潮 捕捉清洁能源发展新商机
90年代初,****前沿的深圳还处在草莽创业的时期,那时候,深圳吸引了一批又一批来自全国各地的年轻人,晏立群就是其中之一。从外出闯荡到回乡扎根,从推销液化气灶具到推广应用天然气,从“打工人”到创业者,
美能能源(001299)7月20日股东户数2万户,较上期减少6.82%
近日美能能源披露,截至2023年7月20日公司股东户数为2.0万户,较7月10日减少1465.0户,减幅为6.82%。户均持股数量由上期的8731.0股增加至9370.0股,户均持股市值为15.18万
美能能源2023年3月22日在深交所互动易中披露,截至2023年3月20日公司股东户数为2.27万户,较上期(2023年2月10日)减少3573户,减幅为13.59%。美能能源股东户数低于行业平均水平
美能能源7月24日在交易所互动平台中披露,截至7月20日公司股东户数为20020户,较上期(7月10日)减少1465户,环比降幅为6.82%。证券时报•数据宝统计,截至发稿,美能能源收盘价为16.20
记者 | 陈慧东编辑 | 10月31日上市首日,美能能源(001299.SZ)高开后一路上涨,两次触及涨停**,于10时01分许封上涨停板。截至收盘,该股股价上涨43.97%,报15.39元/股,成交
美能能源2023年7月18日在深交所互动易中披露,截至2023年7月10日公司股东户数为2.15万户,较上期(2023年6月30日)增加59户,增幅为0.28%。美能能源股东户数低于行业平均水平。根据
多主力现身**榜,美能能源换手率达67.90%(11-24)
深交所2022年11月24日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收22.57元,涨跌幅为-1.53%,换手率67.90%,振幅10.43%,成交额7.
多主力现身**榜,美能能源换手率达47.30%(11-23)
深交所2022年11月23日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收22.92元,涨跌幅为9.98%,换手率47.30%,振幅12.57%,成交额4.9
11月30日美能能源(001299)**榜数据:机构净买入6.49万元
沪深交易所2022年11月30日公布的交易***息显示,美能能源(001299)因日换手率达到20%的前5只证券登上**榜。此次是近5个交易日内第5次上榜。截至2022年11月30日收盘,美能能源(0
美能能源将开启申购:上半年增收不增利,预计上市时市值20亿元
10月17日,陕西美能清洁能源集团股份有限公司(下称“美能能源”,SZ:001299)披露发行公告,并将于2022年10月18日开启申购。本次上市,美能能源的发行价为10.69元/股,发行市盈率20.
美能能源(001299)11月15日主力资金净卖出2095.05万元
截至2022年11月15日收盘,美能能源(001299)报收于20.1元,下跌1.03%,换手率21.43%,成交量10.05万手,成交额2.01亿元。11月15日的资金流向数据方面,主力资金净流出2
深交所2022年10月31日交易***息显示,美能能源因属于无**涨跌幅**的证券而登上**榜。美能能源当收15.39元,涨跌幅为43.97%,换手率7.15%,振幅23.95%,成交额5142.
陕西又一城燃公司IPO过会,美能能源“内生式增长”成效几何?
华夏时报(www.chinatimes.net.cn)记者 苗诗雨 陆肖肖 北京报道继陕天然气(002267.SZ)后,陕西第二家区域性城燃公司即将于近日上市发售。天然气资源和油气资源丰富的陕西地区,
加码新能源领域投资 美能能源拟投建集团总部暨西安智慧能源研究院
本报记者 殷高峰11月14日,美能能源发布公告称,公司与西安高新区管委会拟签订《美能能源总部暨西安智慧能源研究院建设项目协议书》,公司计划在西安高新区上市企业园建设美能能源总部暨西安智慧能源研究院,总
多主力现身**榜,美能能源换手率达55.10%(11-25)
深交所2022年11月25日交易***息显示,美能能源因属于连续三个交易日内收盘**涨幅偏离值累计20%、当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收24.83元,涨跌幅为10.01%,换
多主力现身**榜,美能能源换手率达32.22%(05-29)
深交所2023年5月29日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收18.72元,涨跌幅为3.43%,换手率32.22%,振幅12.43%,成交额2.73
11月7日美能能源(001299)**榜数据:机构净卖出1216.39万元
沪深交易所2022年11月7日公布的交易***息显示,美能能源(001299)因日换手率达到20%的前5只证券登上**榜。此次是近5个交易日内第3次上榜。截至2022年11月7日收盘,美能能源(001