与赫美分道扬镳后,134亿独角兽借壳东晶电子?

2023-06-21 经理人**

作者:童夏Summer

来源:财经早餐

5月13日,浙江东晶电子股份有限公司(以下简称东晶电子)发布公告称,正在筹划以发行股份方式购买英雄互娱科技股份有限公司(以下简称“英雄互娱”)100%股份,同时东晶电子拟置出其全部资产、业务以及英雄互娱通过东晶电子完成重组上市。

经公司判断,本次交易可能导致公司实际控制人变更。不过,目前该事项仍处于洽谈阶段,尚存在较大不确定性。

虽然此次英雄互娱“借壳”东晶电子尚无定论,但英雄互娱借壳上市A股的决心却很是坚定。

01

A股借壳,一波三折

早在2019年2月赫美集团曾公布一份筹划重组上市的公告,公告显示,赫美集团正在筹划通过发行股份的方式购买迪诺投资、迪诺兄弟及其他方持有的英雄互娱全部或部分股权事项,且该事项可能涉及公司控股股东及实际控制人变更。

双方约定,汉桥机器作为赫美集团的第一大股东,为推进重组上市交易自愿向迪诺投资支付金额人民币2亿元的偿债保证金。

但截至2019年4月2日,赫美集团方面并未向迪诺投资支付2亿元保证金,5月6日,英雄互娱宣布与赫美集团分道扬镳。

赫美集团2018年财报显示,2018年度归属母公司净利润为-16.15亿元,同比下降1221.45%。2019年一季报预告,归属母公司净利润为-1.1亿元,同比下降578.85%。

加上2018年**报告粗略估计控股股东超2亿元的债务,此次英雄互娱借壳上市,是解救赫美集团于水火之中。

但是为何赫美集团不按时缴纳保证金?

第一,赫美集团是真的囊中羞涩。近几年赫美集团不断进行跨界并购,收购标的包括金融、旅游等,截至2018年累计商誉超5亿元。2018年净亏损超16亿元,且一季度继续亏损,大股东背负一身债并被加入失信人名单,想要借到这2亿元可谓难上加难。

第二,英雄互娱不想背负如此重担。赫美集团巨额亏损,资产负债率高达70%,对于英雄互娱来说,借壳上市的成本太高且风险较大。

相较于赫美集团,东晶电子的财报好看一些,不过同样是亏损。

东晶电子2018年财报显示,公司全年总营收为1.77亿元,同比下降23.63%;归属母公司净利润为-0.79亿元;一季度净利润为-0.05亿元,同比增长23.16亿元;相比赫美集团2018年亏损超16亿,东晶电子的财报好看了许多。

而且,东晶电子2018年年报显示,公司资产负债率为20.17%,相比赫美集团的70%,东晶电子是比较合适的壳标的。

英雄互娱上市其实可以有很多路可以选,直接IPO或者港股、美股,之所以摒弃其他一心向“壳”,不排除对“借壳”轻车熟路的可能,因为英雄互娱首次出现在二级市场的投资者面前也是通过“借壳”。

02

资本之路

2015年10与26日,“英雄互娱”这个简称第一次取代“塞尔瑟斯”出现在全国股转**中。成立于2015年6月的英雄互娱,仅仅四个月,花费近5亿元实现在新三板成功**。

目前,公司主要产品包括《全民枪战2》、《一起来跳舞》、《弹弹岛2》、《一起来飞车》、《影之刃2》等移动游戏。近期公告显示,英雄互娱的全球注册用户已达到4亿。

短时间之内能拿出5亿实现**新三板,与英雄互娱的创始人应书岭和背后的资本大佬不无关系。

英雄互娱董事长兼总经理应书岭曾担任前纳斯达克上市公司“我国手游”的总裁,比较有名的有《泡泡西游》《YY三国》等,算是我国手游界的元老。

借助创始人的名头,英雄互娱成立后,吸引了红杉资本沈南鹏、华兴资本包凡、真格基金徐小平等资本的青睐。

2015年9月,王思聪旗下普思资本入股英雄互娱,投资金额为8000万,并于2016年退出,据粗略估计收益率超60%。

2015年11月华谊兄弟注资19亿,成为英雄互娱的第二大股东,截至目前依旧是其第二大股东。

背靠华谊兄弟,2016年由英雄互娱发行的《全民枪战》得到陈赫等一众明星的代言,《全民枪战》在2016年4月的MAU达2750万,全年**18亿人次,注册用户数为1.36亿,月流水过亿,月留存达36%。

2017年英雄互娱完成了由我国国有资本风险投资基金领投,陕文投、歌斐资产跟投的17亿Pre—IPO融资。

2018年2月,英雄互娱与国泰君安签署IPO服务协议公告,正式进军A股。根据目前借壳状况,直接上市A股已经搁浅。

根据2019年5月9日科技部联合长城战略咨询发布的《2018我国独角兽企业研究报告》显示,英雄互娱作为我国新文娱企业以20亿美元(折合人民币约134亿元)估值再次入选,已连续两年入选了科技部的独角兽榜单。

公司发展势头强劲,但是随着游戏版号申请制的实行,英雄互娱的游戏版号跟不上游戏开发数量,一些游戏上市被搁置,给公司的业绩带来了一定的影响。

2019年一季度英雄互娱归属母公司净利润只有0.75亿元,同比下降37.4%。

有好的资产注入A股对投资者来说是件好事。不过,如果英雄互娱借壳成功,主营业务发展受阻,业绩上不去,投资者可能不会买账。华谊兄弟作为第二大股东,2018年亏损11亿的业绩是否得到缓解也是未知。

如果借壳失败,在当下激烈的游戏行业,英雄互娱无疑又蒙上一层阴影。

如涉及版权请告知删除,我们对文中观点保持中立,仅供参考、交流之目的


相关概念: 独角兽 浙江

001299美能能源估值分析及打新申购建议

一 公司基本情况速览总股本:1.879亿 总发行量 :4690万 发行**:10.69元 募资总额:5.01亿发行市盈率:20.42倍 行业市盈率:19.12倍所属行业:燃气生产和供应 所属区域:陕西

美能能源(001299)12月6日主力资金净买入1125.28万元

截至2022年12月6日收盘,美能能源(001299)报收于27.53元,上涨2.92%,换手率39.8%,成交量18.67万手,成交额5.05亿元。12月6日的资金流向数据方面,主力资金净流入112

美能能源11月8日主力资金净卖出3991.53万元

截至2022年11月8日收盘,美能能源(001299)报收于22.69元,上涨3.18%,换手率71.38%,成交量33.48万手,成交额7.75亿元。资金流向数据方面,11月8日主力资金净流出399

专访美能能源董事长晏立群:紧随绿色低碳能源**大潮 捕捉清洁能源发展新商机

90年代初,****前沿的深圳还处在草莽创业的时期,那时候,深圳吸引了一批又一批来自全国各地的年轻人,晏立群就是其中之一。从外出闯荡到回乡扎根,从推销液化气灶具到推广应用天然气,从“打工人”到创业者,

美能能源(001299)7月20日股东户数2万户,较上期减少6.82%

近日美能能源披露,截至2023年7月20日公司股东户数为2.0万户,较7月10日减少1465.0户,减幅为6.82%。户均持股数量由上期的8731.0股增加至9370.0股,户均持股市值为15.18万

美能能源股东户数下降13.59%,户均持股3.53万元

美能能源2023年3月22日在深交所互动易中披露,截至2023年3月20日公司股东户数为2.27万户,较上期(2023年2月10日)减少3573户,减幅为13.59%。美能能源股东户数低于行业平均水平

美能能源最新股东户数下降6.82% **趋向集中

美能能源7月24日在交易所互动平台中披露,截至7月20日公司股东户数为20020户,较上期(7月10日)减少1465户,环比降幅为6.82%。证券时报•数据宝统计,截至发稿,美能能源收盘价为16.20

天然气供应商美能能源上市首日涨停,三季报业绩增收不增利

记者 | 陈慧东编辑 | 10月31日上市首日,美能能源(001299.SZ)高开后一路上涨,两次触及涨停**,于10时01分许封上涨停板。截至收盘,该股股价上涨43.97%,报15.39元/股,成交

美能能源股东户数增加59户,户均持股3.64万元

美能能源2023年7月18日在深交所互动易中披露,截至2023年7月10日公司股东户数为2.15万户,较上期(2023年6月30日)增加59户,增幅为0.28%。美能能源股东户数低于行业平均水平。根据

多主力现身**榜,美能能源换手率达67.90%(11-24)

深交所2022年11月24日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收22.57元,涨跌幅为-1.53%,换手率67.90%,振幅10.43%,成交额7.

多主力现身**榜,美能能源换手率达47.30%(11-23)

深交所2022年11月23日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收22.92元,涨跌幅为9.98%,换手率47.30%,振幅12.57%,成交额4.9

11月30日美能能源(001299)**榜数据:机构净买入6.49万元

沪深交易所2022年11月30日公布的交易***息显示,美能能源(001299)因日换手率达到20%的前5只证券登上**榜。此次是近5个交易日内第5次上榜。截至2022年11月30日收盘,美能能源(0

美能能源将开启申购:上半年增收不增利,预计上市时市值20亿元

10月17日,陕西美能清洁能源集团股份有限公司(下称“美能能源”,SZ:001299)披露发行公告,并将于2022年10月18日开启申购。本次上市,美能能源的发行价为10.69元/股,发行市盈率20.

美能能源(001299)11月15日主力资金净卖出2095.05万元

截至2022年11月15日收盘,美能能源(001299)报收于20.1元,下跌1.03%,换手率21.43%,成交量10.05万手,成交额2.01亿元。11月15日的资金流向数据方面,主力资金净流出2

美能能源**深交所,实力营业部现身**榜(10-31)

深交所2022年10月31日交易***息显示,美能能源因属于无**涨跌幅**的证券而登上**榜。美能能源当收15.39元,涨跌幅为43.97%,换手率7.15%,振幅23.95%,成交额5142.

陕西又一城燃公司IPO过会,美能能源“内生式增长”成效几何?

华夏时报(www.chinatimes.net.cn)记者 苗诗雨 陆肖肖 北京报道继陕天然气(002267.SZ)后,陕西第二家区域性城燃公司即将于近日上市发售。天然气资源和油气资源丰富的陕西地区,

加码新能源领域投资 美能能源拟投建集团总部暨西安智慧能源研究院

本报记者 殷高峰11月14日,美能能源发布公告称,公司与西安高新区管委会拟签订《美能能源总部暨西安智慧能源研究院建设项目协议书》,公司计划在西安高新区上市企业园建设美能能源总部暨西安智慧能源研究院,总

多主力现身**榜,美能能源换手率达55.10%(11-25)

深交所2022年11月25日交易***息显示,美能能源因属于连续三个交易日内收盘**涨幅偏离值累计20%、当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收24.83元,涨跌幅为10.01%,换

多主力现身**榜,美能能源换手率达32.22%(05-29)

深交所2023年5月29日交易***息显示,美能能源因属于当日换手率达到20%的证券而登上**榜。美能能源当收18.72元,涨跌幅为3.43%,换手率32.22%,振幅12.43%,成交额2.73

11月7日美能能源(001299)**榜数据:机构净卖出1216.39万元

沪深交易所2022年11月7日公布的交易***息显示,美能能源(001299)因日换手率达到20%的前5只证券登上**榜。此次是近5个交易日内第3次上榜。截至2022年11月7日收盘,美能能源(001

AD
更多相关文章